TMS-OCI

Le TMS-OCI relie l'order flow agressif à la réaction réelle du prix. L'indicateur évalue non seulement qui a été le plus actif — acheteurs ou vendeurs —, mais aussi si cette activité a réellement permis de faire bouger le marché de manière efficace.

Le TMS-OCI est un indicateur d'order flow qui visualise le contrôle actuel des acheteurs et des vendeurs sur le marché. Pour chaque bougie, l'indicateur analyse plusieurs facteurs d'order flow et de prix : le delta, le volume, la direction de la bougie, la position de clôture au sein de la bougie, la force relative du volume et le comportement d'absorption.

Control Index

L'élément central de l'indicateur est le Control Index. Il oscille entre des valeurs positives et négatives : les valeurs au-dessus de la ligne zéro indiquent un contrôle plus fort des acheteurs, celles en dessous un contrôle plus fort des vendeurs. Plus le Control Index s'éloigne de la ligne zéro, plus le contrôle actuel du marché est fort dans cette direction.

Buyer Initiative et Seller Initiative

L'indicateur affiche également Buyer Initiative et Seller Initiative sous forme d'histogramme. Buyer Initiative se forme lorsqu'un volume d'achat agressif entraîne réellement un mouvement de prix à la hausse. Seller Initiative se forme lorsqu'un volume de vente agressif entraîne un mouvement à la baisse.

Absorption Flow

Un autre composant est l'analyse Absorption Flow. Elle met en évidence les situations où une pression d'achat ou de vente agressive est absorbée par le marché sans que le prix poursuive son mouvement en conséquence. Cela peut indiquer des zones d'épuisement possibles, des zones de retournement ou des zones de défense importantes — le trader les évalue lui-même dans le cadre de son analyse globale.

L'indicateur ne constitue pas à lui seul un signal d'achat ou de vente — il sert d'outil d'appui pour interpréter l'order flow actuel, le contrôle du marché et les points de retournement potentiels.

Paramètres

L'utilisateur peut ajuster différents paramètres du TMS-OCI pour l'adapter à différents marchés, unités de temps et styles de trading :

• période de calcul du Control Index ;
• période de moyenne du volume ;
• sensibilité du Control Index ;
• intensité de l'Absorption Impact — l'indicateur peut être rendu plus réactif ou plus lissé ;
• seuils pour une absorption faible, moyenne ou forte (valeurs de volume relatif, ratios de delta, conditions de position de la bougie) — l'utilisateur détermine lui-même à partir de quand une absorption est considérée comme pertinente ;
• composants de Flow Efficiency — Buyer Initiative, Seller Initiative, Buy Absorption Flow et Sell Absorption Flow — personnalisables selon sa propre analyse.

Les couleurs et l'affichage des lignes, histogrammes et marqueurs se règlent via les paramètres d'affichage standards d'ATAS et peuvent être enregistrés comme modèle.

Exemples d'utilisation

Confirmation de tendance. Si le Control Index se situe au-dessus de la ligne zéro et affiche également Buyer Initiative, cela peut indiquer un contrôle actif des acheteurs. S'il se situe en dessous et affiche Seller Initiative, cela peut indiquer un contrôle actif des vendeurs.

Analyse des zones de retournement. Si le marché atteint un nouveau plus haut ou plus bas tout en générant Absorption Flow ou des signaux d'absorption, cela peut suggérer que la pression agressive est absorbée par le marché et que le mouvement perd de sa force.

Combinaison avec d'autres outils. Le TMS-OCI peut être utilisé avec des zones de support/résistance, le VWAP, l'Opening Range, la structure de marché ou le price action — ce qui le rend adapté aussi bien au scalping qu'au trading intraday et à l'analyse des zones clés d'order flow.